En plus du courtier en ligne, vous devez également choisir votre support d’investissement pour faire vos armes sur les marchés financiers. Vous avez deux possibilités qui s’offrent à vous si vous résidez fiscalement en France :
- Le PEA (Plan Épargne Actions)
- Le Compte-Titres
Chacun possède des avantages et des inconvénients. Devez-vous ouvrir un PEA ou un compte-titres pour débuter en Bourse ? Votre choix doit être mûrement réfléchi au risque d’avoir de mauvaises surprises. Par expérience, vous ne serez jamais satisfait à 100 %.
Si vous voulez avoir les idées claires pour faire le meilleur choix, profitez pour écouter attentivement le podcast consacré à ce sujet.
Ceci dit, rien ne vous empêche de cumuler le PEA et le compte-titres. Simultanément, cela demande de l’organisation au niveau de la gestion de portefeuille. Si vous êtes novice, contentez-vous d’ouvrir un seul support d’investissement.
Ouvrir un PEA : Une belle carotte fiscale avec quelques inconvénients
Le PEA, c’est le meilleur des mondes pour débuter en Bourse.
Cette belle histoire a commencé en 1992 pour encourager l’actionnariat individuel et une stabilité dans le capital des entreprises françaises. Il faut dire à l’heure où j’écris, que le pari est raté sur toute la ligne. Quoique, ce n’est pas le sujet de mon article.
La plupart d’entre vous sont attirés par ces avantages fiscaux. Ce qui est indiscutable mais à nuancer pour certains d’entre eux.
Premièrement, vous pouvez réjouir que les dividendes ne sont pas imposables. Toutefois, elles concernent uniquement les actions françaises. Car pour les actions européennes éligibles au PEA, vous ne pouvez pas bénéficier d’une exonération de la retenue à la source.
Deuxièmement, les plus-values sont exonérées d’impôt à condition de ne pas faire de retrait hors la liquidité du PEA avant 5 ans de détention. Excepté les cas de force majeure comme la reprise ou création d’entreprise, la mise en retraite anticipée, le licenciement ou invalidité.
Pour en être sûr, attendez bien que cette barre fatidique soit bien dépassée. Par contre, vous ne pouvez pas avoir le beurre et l’argent du beurre. Vous devez vous acquitter des prélèvements sociaux.
Cela dit. La carotte fiscale n’est pas une fin en soi pour ouvrir un PEA. Il y a quelques inconvénients de taille.
Premièrement, la fiscalité des gains est rétroactive pour les PEA ouverts à partir du 1er janvier 2018. Vos gains seront taxés sur le taux des prélèvements sociaux de l’année de sortie.
Deuxièmement, vous avez un plafond de versement à ne pas dépasser selon votre situation maritale. Pour une personne célibataire, ce sera respectivement 150 000 € alors qu’un couple bénéficiera du double, soit 300 000 € au total.
Ce qui va vous énerver le plus en ouvrant un PEA, c’est que vous êtes limité au niveau des choix de marché. Vous ne pouvez pas investir sur les actions américaines, le meilleur marché du Monde en terme de liquidité. Vous devez vous contenter des actions faisant partie de l’EEE (Espace Économique Européenne) pour votre portefeuille boursier.
Ouvrir un compte titres : Fiscalité pénalisante mais plus de flexibilité
Pourquoi pas diversifier votre portefeuille à l’international en ouvrant un compte-titres ? C’est une flexibilité que vous offre ce support d’investissement.
Certes, sa fiscalité s’est alourdie durant les dernières années par des personnes qui ne comprennent rien au fonctionnement de la Bourse. C’était auparavant une bonne alternative au PEA avec respectivement le seuil de cession pour les plus-values, abattement fixe et le crédit d’impôt sur les dividendes.
Pire encore. Les gains et dividendes du compte-titres étaient alignés sur l’imposition sur le revenu. La donne a quelque peu changé depuis le début de l’année 2018 avec l’instauration du PFU (Prélèvement Forfaitaire Unique à 30 %). Sans l’ombre d’un doute, les tranches d’impositions supérieures à 30 % sont les gagnantes.
L’autre nouveauté du compte-titres version 2018 est la suppression du seuil d’abattement sur les plus-values pour durée de détention pour les titres acquis à partir du 1er janvier 2018. Cette mesure n’encourage pas la détention d’actions à long terme. Une nouvelle fois, le gouvernement est à côté de la plaque par rapport à ses intentions.
Vous pouvez encore bénéficier de cet avantage si vous acquis vos titres avant 2018 en optant pour le barème de l’impôt progressif. Néanmoins, il s’appliquera sur tous vos placements financiers. Veillez à choisir cette option en fonction de votre situation personnelle.
Prenez votre temps pour choisir
| PEA | Compte-Titres | |
| Qui peut souscrire ? | Personne physique majeure domiciliée en France / Expatrié | Personne physique mineure et majeure / Personne morale |
| Nombre de compte / personne | 1 | Illimité |
| Vente à découvert | Non | Oui |
| Actions éligibles | Actions de l’EEE (Espace Économique Européenne) | Aucune restriction |
| Plafond de versement | 150 000 € pour un célibataire
300 000 € pour un couple |
Illimité |
| Disponibilité des fonds | Oui mais si vous faites un retrait avant les 5 ans de détention, votre PEA est clôturé | Oui |
| Transfert chez un autre courtier en ligne | Oui mais veillez à vérifier les conditions tarifaires | Oui mais veillez à vérifier les conditions tarifaires |
| Fiscalité des plus-values | Retrait avant 2 ans : Imposition des plus-values à 22,5 % + Prélèvements sociaux à 17,2 %
Retrait entre 2 et 5 ans : Imposition des plus-values à 19 % + Prélèvements sociaux à 17,2 % Retrait entre 5 et 8 ans : Pas d’imposition sur les plus-values mais prélèvements sociaux à 17,2 % |
PFU (Prélèvement forfaitaire unique) à 30 % dont 12,8 % de taux forfaitaire d’impôt sur le revenu et 17,2 % de prélèvements sociaux
Suppression des abattements sur les plus-values pour durée de détention pour les titres acquis à partir du 1er janvier 2018 Abattements sur les plus-values pour durée de détention pour les titres avant le 1er janvier 2018 => Option du barème progressif : – 50 % pour une détention de plus de 2 ans et moins de 8 ans – 65 % pour une détention de plus de 8 ans Report des moins-values sur 10 années consécutives |
| Fiscalité des dividendes | Aucune | PFU (Prélèvement forfaitaire unique) à 30 % dont 12,8 % de taux forfaitaire d’impôt sur le revenu et 17,2 % de prélèvements sociaux
Dispense du taux forfaitaire de 12,8 % si le montant de vos dividendes est inférieur à 50 000 € pour un célibataire ou 75 000 € pour un couple |
Vous avez envie de choisir le PEA pour débuter en Bourse. Je vous l’accorde que ce n’est pas une mauvaise idée pour quelqu’un ayant des objectifs patrimoniaux sur plusieurs décennies. Prudence quant même, vous ne pouvez pas acheter n’importe quoi. Par exemple, vous ne pouvez pas intégrer des foncières cotées à haut rendement.
En ouvrant un PEA, la conversion des actions en nominatif reste difficile, voir impossible pour le nominatif pur. Certains brokers n’acceptent pas cette opération pour des raisons logistiques.
Pour le compte titres, ne jetez pas le bébé avec l’eau du bain au niveau fiscal. La flexibilité des choix de marché vous permet de mieux répartir le risque de votre portefeuille tant au niveau géographique et sectoriel.
Vous connaissez maintenant les supports d’investissement pour investir en actions. Selon vous, qui est le plus adapté par rapport à vos objectifs, votre profil d’investisseur, vos choix de marché ? Pour ou contre pour ouvrir un PEA. Pour ou contre pour ouvrir un compte titres. N’hésitez pas à donner votre avis sans langue de bois.
Sovanna SEK est un investisseur de long terme passionné par la Bourse avec pour modèle, Warren Buffett. Il vous donne des conseils pratiques pour construire et gérer un portefeuille boursier rentable sur le long terme.
Sa philosophie d’investissement possède un côté pile ou face. Pile, il investit sur des actions de belle qualité à des prix raisonnables. Face, il est un défenseur de l’or pour se protéger contre l’inflation 2.0.
Bonjour,
Merci pour ce résumé clair !
Faut-il ouvrir un compte titre ou un PEA pour du trading sur Forex ou CFD journalier où les gains sont retirés de manière mensuel ?
Bonjour,
Bien que je ne suis un fan du Forex ou CFD, le compte-titres est le support le plus approprié.
Cdt.
Merci pour ces informations et pour l’ABC de la Bourse ! J’ai compris comment me lancer et j’ai décidé d’investir mes 1ers euros en Bourse. Il me semble que le compte titres soit le plus approprié pour ma situation. Mon objectif est de faire fructifier au maximum ces 1ers euros, sur le long terme car pas de retrait prévu avant de nombreuses années (10-15 ans, 20 ans ?). Il faut donc que je diversifie mon portefeuille en utilisant les marchés internationaux, notamment Wall Street qui, si j’ai bien compris, dicte un peu le marché.
Il ne me reste plus qu’à continuer à lire ce blog pour savoir combien, quand et quelles actions acheter !
Bonjour Sandra,
J’ai vu votre » A propos « . Déjà, je suis content que des femmes s’intéressent à la Bourse.
Statistiquement, les femmes sont meilleures que les hommes en Bourse. Pour des raisons sociétales, elles sont conscientes des risques que génèrent la Bourse.
Par ailleurs à la demande d’un de mes abonnés, je prévois un guide gratuit pour apprendre efficacement les bases de la Bourse. Si vous me suivez mon site, soyez attentif.
Cordialement.
Bonjour,
Est il possible de débuter en bourse via des sites spécialisés simple ou l’on peut choisir, acheter et vendre en un click ??
Et est il possible de jouer en bourse sans ouvrir un PEA ou un compte-titres??
Depuis toujours je me suis intéressé à l’information et à la bourse, mais sans jamais y investir, car j’ai toujours trouvé la fiscalité trop élevé… Mais avec l’âge je me dis que peut être la bourse est peut être le meilleur placement qu’on puisse faire car maintenant je suis imposé à 50%. Je le serai à 30% sur des produits boursiers me semble t’il…
Avez vous un site pour jouer en bourse à conseiller à un débutant ?? J’ai découvert « e toro », mais je ne sais même pas comment on achète et vend.. J’imaginais un bouton « acheter » et un autre « vendre ».. LOL
En tout cas merci beaucoup pour vos lignes. J’ai vraiment beaucoup aimé les lire. Je reviendrai régulièrement.
Bonjour Daniel,
Pour votre première question, je suis mal placé pour répondre. J’ai toujours investi en Bourse sur les actions à travers un courtier en ligne. En lisant dans vos pensées, je constate que vous voulez éviter de payer trop de frais de courtage.
Deuxième question : C’est catégoriquement non en France à ma connaissance. De toute façon, ne cherchez pas à éviter la fiscalité. L’une des qualités actuelles de la France est de savoir lever l’impôt.
Troisième question : Si vous voulez simuler vos stratégies, je vous recommande le site Boursematch : https://www.boursematch.com/
Par contre, je me méfie du phénomène de trading ou investissement social en Bourse à l’image d’e Toro, c’est-à-dire recopier les trades ou investissements des influenceurs. Actuellement, il a le vent en poupe mais en Bourse les effets de mode finiront dans un cercueil.
Cordialement.
Bonjour,
Je souhaitais ouvrir un compte titre afin de faire des investissements sur les différentes bourses mondiales, or je vois que la plupart des organismes bancaires demandent des frais de transactions très élevés.
Je sais qu’en Allemagne, ce n’est pas le cas si ils souhaitent investir sur différents fonds.
Avez vous svp une recommendation?
Etant expat en Republique Tchèque, m’est il possible d’ouvrir de tel compte partout en Europe?
Merci
Cdlmt
Robin
Bonjour Robin,
Vous avez le droit d’ouvrir un compte-titres chez un courtier en ligne qui offre des tarifs intéressants comme Binck.fr et Bourse Direct. Avec un compte titres ouvert en France, la question de la nationalité ne se pose pas.
Oubliez les banques traditionnelles comme SocGen ou BNP Paribas car leur cible clientèle est plus axé chez les ménages qui souhaitent contracter un crédit immobilier pour devenir propriétaire.
Personnellement, je ne vous recommande pas Degiro considéré comme le Free du courtage en ligne parce qu’il prélève des frais supplémentaire si vous investissez en dehors de la Bourse de Paris et de Bruxelles.
Cdt.
Bonjour,
et que pensez vous de Boursorama pour débuter, et que choisir entre PEA et/ou CT chez eux? (pour ma part je souhaite prendre des risques et avec les resultat positifs les poser sur du long terme. Mais je n’ai pas de gros moyens.
Actuellement je trade sur de la crypto pour essayé de me faire la main (et parce que ça revient mois cher).
Merci.
Bonjour,
Boursorama est avant tout une filiale de Société Générale. Ses tarifs sont plus chers que ceux de ses concurrents Binck, Bourse Direct et Degiro.
En somme, je dirais qu’il est plus adapté pour quelqu’un qui veut investir uniquement sur des actions françaises.
Cdt.
Bonjour,
J’ai ouvert un PEA il y a maintenant 1 an à la Société Générale, je vois depuis des +/- values latentes mais aucune +/- value réalisée. D’après ce que m’a expliqué mon conseiller je n’ai rien à faire mais j’ai de plus en plus de doutes, quel-est votre opinion ?
Merci.
Cordialement.
Bonjour Batiste,
Selon vous, quel est le meilleur courtier en ligne pour investir sur le marche americain a travers un compte titre? Pour votre info, depuis mon pays de residence je ne peux pas ouvrir de compte chez Degiro. Je suis a la recherche d’un courtier avec des frais aventageux.
Merci
Francois
Bonjour,
Si vous cherchez un courtier digne de ce nom, allez chez Binck.fr ou Bourse Direct. Normalement, il n’y a pas de contraintes pour ouvrir un compte-titres du qu’il est accessible pour toute personne physique quel que soit le lieu de résidence.
Cdt.
Bonjour j ai l intention d acheter des action a la française des jeux quel compte faut il ouvrir c est la premier fois et compte les garder un moment
Bonjour,
D’après les infos de presse, la FDJ est éligible au PEA. La question est de savoir si elle va verser des dividendes. En regardant les documents AMF, l’entreprise en verse.
Si j’étais vous, je ne souscrirais pas à l’IPO. J’attendrais la période de lockup (période à laquelle les dirigeants et actionnaires historiques de l’entreprise ne peuvent pas vendre leurs titres) pour y voir plus clair. Un IPO réussi dès les premiers jours ne signifie pas que ça va être la routine dans le futur.
A l’instant t, libre à vous de prendre votre décision.
Businessment parlant, je ne vois pas d’avantage compétitif durable cher à Warren Buffett. Toutes ses activités sont hautement concurrentielles donc il y a une tendance à la déflation dans un secteur très fragmenté. La base clientèle est assez volatile. Les nouvelles générations sont plus tournées vers les jeux en ligne, en particulier les paris sportifs.
On oublie une chose qui pourrait être un boulet pour la FDJ. C’est la baisse du nombre de buralistes à la fois dans les zones rurales et les centres ville.
Cdt.
Bonjour,
Merci pour l’article.
Il m’intéresse depuis longtemps d’avoir un compte titre mais c’est le moment que je voudrais sérieusement considérer cet investissement.
Je voudrais ouvrir un compte titre lequel pouvoir investir au marché français et international. Puis-je savoir quels sites en ligne est récommendés, avec un frais faible et user friendly ?
Merci d’avance pour votre conseil.
Bonjour,
Je vous conseille des courtiers purs et durs tels que Binck.fr et Bourse Direct.
Ce qui me rassure le plus, c’est que les deux possèdent chacun une succursale en France avec un service clients réactif.
Cdt.
Bonjour,
Que pensez-vous des opportunitées dûes à la crise actuelle et à venir ?
Des conseils apparaissant sur cet article pour effectuer des placements.
https://www.lecho.be/dossiers/coronavirus/pendant-la-crise-il-faut-aussi-oser-acheter/10215940.html
Merci pour votre retour.